Ambientado en la China del siglo VIII. Narra la historia de amor entre el emperador Hsuan Tsung, viudo desde hace algunos años, y una joven plebeya que se parece mucho a su mujer. El Emperador está afligido por la muerte de su esposa. La familia Yang quiere proporcionar al Emperador un consorte para poder consolidar su influencia sobre la corte. El General Un Lushan encuentra una pariente lejana que trabaja en su cocina y la preparan para presentarla al Emperador. El emperador se enamora de ella y se convierte en la princesa Yang Kwei-fei. Los Yang son entonces nombrados ministros importantes, aunque a Lushan no se le da la posición en la corte que él codicia. Los ministros abusan tanto de su poder que hay una revuelta popular contra todos los Yang, alimentados por Un Lushan.